رگوله چیست؟ | رگوله های معتبر فارکس | سطح بندی رگوله های فارکس

سعید محمدی — Fri, 24 Jun 2022 15:29:57 +0000

برای معامله گران فارکس، بزرگترین ریسک، این هست که در بروکر هایی پولشون را سرمایه گذاری کنند که رگوله ندارند. در این مطلب انواع رگوله های فارکس رو به صورت سطح بندی شده و منظم آورده ایم.

رگوله اقتصادی یا financial regulation یک فرمی از رگوله یا اعتبار دادن هست که اعلام میکنه “مثلا” بروکر ایکس، تحت نظر ما فعالیت میکنه. خب این تحت نظر بودن دقیقا یعنی چی؟ یعنی اینکه یک سری خط مشی، یک سری راهنما و روال وجود داره که اون بروکر باید اونها رو رعایت کنه.

ویدئو رگوله های معتبر فارکس

این ویدئو در صفحه بهترین بروکر های فارکس نیز قرار داده شده. از نظر ما مشاهده این ویدئو بسیار مهم است.

رگوله چیست ؟

همینجا در خصوص کلمه رگوله هم یه توضیح کوچیک بدم خدمتتون:

کلمه رگولیشن regulation یعنی قاعده ، آیین نامه و نظارت. وقتی میگیم یک بروکر رگوله معتبر داره، معادل انگلیسی ش این هست که : this broker is REGULATED (یعنی بروکر معتبر بوده و تحت نظارت یک نهاد مالی و قانونی است.)

رگولاتوری فارکس یک سازمان و نهاد مالی است که وظیفه نظارت بر فعالیت بروکر ها را بر عهده دارد. زمانی که یک بروکر از یک نهاد رگوله دریافت می کند ، یعنی آن نهاد بر عملکرد آن بروکر نظارت دارد. به این دلیل توصیه می کنیم در بروکر هایی ثبت نام کنید که رگوله معتبری دارند ؛ زیرا نهاد معتبر بر عملکرد آن بروکر نظارت دارد.

پس ما کلمه رگیولیتد رو برداشتیم، چون سخت بوده تلفظش ، داریم از رگوله استفاده میکنیم. در ادامه سطح بندی بروکر های فارکس رابه صورت منظم برایتان آورده ایم.

سطح بندی رگوله های فارکس

در ادامه جدولی از سطح بندی رگوله های فارکس ( نهاد های نظارتی کشور های مختف) خدمت شما ارائه می‌کنیم. در کل 5 سطح برای رگوله های فارکس معرفی شده اند. بروکری که رگوله سطح یک را داشته باشند ، اعتبار بسیار بالایی دارد و هر چه پیش می رویم از اعتبار رگوله ها کاسته می شود.

این سطح بندی برگرفته از سایت Forexbrokers بوده و مورد قبول اکثر سایت ها و بروکر هاست.

رگوله های سطح 1 (اعتبار بالا)

در جدول زیر بهترین و سخت گیرانه ترین رگوله های فارکس در جهان را می بینید؛ به این دلیل بروکر هایی که این رگوله ها (رگوله سطح 1) را داشته باشند بسیار معتبر و قابل اعتماد بوده و در صورت بروز مشکل قوانین قضایی سفت و سختی برای آنها وضع شده است.

	نام رگوله	نام نهاد تنظیم کننده	کشور
1	ASIC	Australian Securities and Investment Commission	استرالیا
2	CIRO	Canadian Investment Regulatory Organization	کانادا
3	MIFD	Regulated in the European Union via the MiFID passporting system	اروپا
4	SFC	Securities Futures Commission Hong Kong	هنگ کنگ
5	JFSA	Japanese Financial Services Authority	ژاپن
6	MAS	Monetary Authority of Singapore	سنگاپور
7	FMA	Financial Markets Authority New Zealand	نیوزیلند
8	FINMA	Swiss Financial Market Supervisory Authority	سوئیس
9	FCA	Financial Conduct Authority UK	بریتانیا
10	CFTC	Commodity Futures Trading Commission US	ایالات متحده

آژانس های نظارتی اتحادیه اروپا

بر اساس سیاست های پاسپورتینگ موسسه MIFID هر بروکری که تحت نظارت یکی از نهاد های زیر باشد ، به عنوان رگوله سطح 1 شناخته خواهد شد:

	نام رگوله	نام نهاد تنظیم کننده	کشور
1	FMA	FinanzMarktAufsicht	اتریش
2	FSMA	Autorité des services et marchés financiers	بلژیک
3	FSC	Financial Supervision Commission Bulgaria	بلغارستان
4	HANFA	Financial Services Supervisory Agency Croatia	کرواسی
5	CySEC	Securities & Exchange Commission Cyprus	قبرس
6	CNB	Czech National Bank	جمهوری چک
7	DFSA	Danish Financial Supervisory Authority	دانمارک
8	FSA	Finantsinspektsioon Estonia	استونی
9	FIN-FSA	Finnish Financial Supervisory Authority Finland	فنلاند
10	AMF	Autorité des marchés financiers France	فرانسه
11	BaFIN	Federal Financial Supervisory Authority Germany	آلمان
12	HCMC	Hellenic Capital Market Commission Greece	یونان
13	HNB	Hungarian National Bank	مجارستان
14	CBI	Central Bank of Iceland	ایسلند
15	CBI	Central Bank of Ireland	ایرلند
16	CONSOB	National Commission for Companies and the Stock Exchange Italy	ایتالیا
17	FKTK	Financial and Capital Market Commission Latvia	لتونی
18	FMA	Financial Market Authority Lichtenstein	لیختن اشتاین
19	LB	Lithuanian bank	لتوانی
20	CSSF	Commission de Surveillance du Secteur Financier Luxembourg	لوکزامبورگ
21	MFSA	Malta Financial Services Authority	مالت
22	AFM	Netherlands Authority for the Financial Markets	هلند
23	NFSA	Financial Supervisory Authority of Norway	نروژ
24	KNF	Polish Financial Supervision Authority	لهستان
25	CMVM	Portuguese Securities Market Commission	پرتغال
26	ASF	Financial Supervisory Authority Romania	رومانی
27	NBS	National Bank of Slovakia	اسلواکی
28	ATVP	Securities Market Agency Slovenia	اسلوونی
29	CNMV	National Securities Market Commission Spain	اسپانیا
30	FI	Financial Supervisory Authority Sweden	سوئد

رگوله های سطح 2 (معتبر)

رگوله های سطح 2 نیز از سرمایه گذاران و معامله گران فارکس محافظت می‌کند. بروکر هایی که رگوله سطح 2 را دریافت کرده اند کاملا معتبر هستند ؛ ولی قوانین این رگوله ها نسبت به رگوله های سطح 1 قوانین سخت گیرانه کمتری دارد.

	نام رگوله	نام نهاد تنظیم کننده	کشور
1	SECB	Securities and Exchange Commission of Brazil	برزیل
2	CBRC	China Banking Regulatory Commission	چین
3	SEBI	Securities and Exchange Board of India	هند
4	FSAI	Financial Services Authority of Indonesia	اندونزی
5	ISA	Israel Securities Authority	اسرائیل
6	JSC	Jordan Securities Commission	اردن
7	CMA	Central Markets Authority Kenya	کنیا
8	SCM	Securities Commission of Malaysia	مالزی
9	CNBV	Comisión Nacional Bancaria y de Valores Mexico	مکزیک
10	SECPH	Securities and Exchange Commission Philippines	فیلیپین
11	SAMA	Saudi Arabian Monetary Authority	عربستان
12	FSCA	Financial Sector Conduct Authority South Africa	آفریقای جنوبی
13	SECT	Securities and Exchange Commission Thailand	تایلند
14	CMBT	Capital Markets Board Turkey	ترکیه
15	DFSA	Dubai Financial Services Authority	امارات
16	FSRA	Financial Services Regulatory Authority United Arab Emirates	امارات
17	SCA	Securities and Commodities Authority United Arab Emirates	امارات

رگوله های سطح 3 (ریسک متوسط)

رگوله سطح به تنهایی نمی تواند تایید کننده اعتبار یک بروکر باشد. اگر بروکر انتخابی شما فقط رگوله سطح 3 را داشته باشد ، بهتر است دنبال بروکر دیگری باشید.

	نام رگوله	نام نهاد تنظیم کننده	کشور
1	BCRA	Central Bank of Argentina	آرژانتین
2	BMA	Bermuda Monetary Authority	برمودا
3	ASFI	Financial Regulatory Authority	بولیوی
4	BOB	Bank of Botswana	بوتسوانا
5	CMF	Financial Market Commission Chile	شیلی
6	FSC	Financial Superintendence of Colombia	کلمبیا
7	BCE	Central Bank of Ecuador	اکوادور
8	CBG	Central Bank of Guatemala	گواتمالا
9	CBH	Central Bank of Honduras	هندوراس
10	FSCJ	Financial Services Commission Jamaica	جامائیکا
11	SECP	Securities and Exchange Commission of Pakistan	پاکستان
12	BCP	Central Bank of Paraguay	پاراگوئه
13	SBS	Superintendencia De Banca Peru	پرو
14	CBR	Central Bank of Russia	روسیه
15	BCU	Central Bank of Uruguay	اروگوئه

رگوله های سطح 4 (ریسک بالا)

رگوله های سطح 4 رگوله هایی هستند که حداقل حفاظت از دارایی های مشتریان را دارند. به این دلیل بروکر هایی که فقط رگوله سطح 4 را پر ریسک بوده و باید از سرمایه گذاری در آنها اجتناب کرد.

بسیاری از بروکر هایی که به ایرانیان خدمات می دهند تحت رگوله سطح 4 و یا 5 هستند. بروکر هایی که ما در وبسایت کنزابروکر معرفی کرده ایم ذاتا دارای رگوله سطح یک و دو بوده و فقط برای مشتریان ایرانی به دلایل قانونی از رگوله های سطح پایین استفاده می کنند. پس بروکری هم رگوله سطح یک و دو داشته و در کنار آن برای خدمات به مشتریان خاص از رگوله های سطح 4 و یا 5 نیز استفاده می کند ، نامعتبر نیست.
زینب اصغری – مدیر تولید محتوای وبسایت کنزابروکر

	نام رگوله	نام نهاد تنظیم کننده	کشور
1	CBA	Central Bank of Armenia	آمریکا
2	SCB	Securities Commission of the Bahamas	باهاما
3	FSC	Financial Services Commission (FSC) – Belize	بلیز
4	AFM	Dutch Authority for the Financial Markets (AFM) – BES Islands (Bonaire, Sint Eustatius, Saba)	جزایر Bonaire, Sint Eustatius, Saba
5	FSC	BVI Financial Services Commission British Virgin Islands	جزایر ویرجین بریتانیا
6	SERC	Securities and Exchange Regulator of Cambodia	کامبوج
7	CIMA	Cayman Islands Monetary Authority	جزایر کیمن
8	SUGEVAL	The Superintendent of Securities – (SUGEVAL) Costa Rica	کاستاریکا
9	SB	Superintendent of Banks (SB) – Dominican Republic	جمهوری دومینیکن
10	BCR	Banco Central de Reserva de El Salvador	السالوادور
11	NBG	The National Bank of Georgia	گرجستان
12	GSC	Guyana Securities Council	گویان
13	MFSC	Mauritius’ Financial Services Commission	موریس
14	BON	Bank of Nicaragua	نیکاراگوئه
15	SCPNG	Securities Commission of Papua New Guinea	پاپوآ گینه نو
16	FSA –S	Financial Services Authority (FSA) – Seychelles	سیشل
17	NSSMC	National Securities and Stock Market Commission (NSSMC) – Ukraine	اوکراین
18	CBU	The Central Bank of the Republic of Uzbekistan	ازبکستان
19	VFSC	Vanuatu Financial Services Commission	وانواتو
20	SBV	State Bank of Vietnam	ویتنام

رگوله های سطح 5 (غیرقابل اعتماد)

بروکر هایی دارای رگوله سطح 5 هستند اصلا قابل اعتماد نبوده و نباید در این بروکر ها ثبت نام کنید.

	نام رگوله	نام نهاد تنظیم کننده	کشور
1	AFSC	Anguilla Financial Services Commission	آنگویلا
2	FSRC	Financial Services Regulatory Commission Antigua and Barbuda	آنتیگوا و بابودا
3	AFSC	Aruba Financial Services Commission	آروبا
4	CBCSM	Central Bank of Curaçao & Sint Maarten	کوراسائو و سینت مارتن
5	FSU	Financial Service Unit – Commonwealth of Dominica	مشترک المنافع دومینیکا
6	GARFIN	Grenada Authority for the Regulation of Financial Institutions	گرانادا
7	BRH	Central Bank of Haiti	هائیتی
8	GLOFSA	Global Financial Services Authority Marshall Islands	جزایر مارشال
9	SECM	Securities and Exchange Commission of Myanmar	میانمار
10	FSRCN	Financial Services Regulatory Commission Nevis	نویس
11	SMV	Superintendency of the Securities Market of the Republic of Panamá	پاناما
12	FSRA	Financial Services Regulatory Authority	سنت لوسیا
13	FSA-SVG	Financial Services Authority – Saint Vincent & The Grenadines	سنت وین سنت و گرنادین ها
14	CBVS	Central Bank of Suriname	سورینام
15	CBS	Central Bank of Syria	سوریه
16	CBTT	Central Bank of Trinidad and Tobago	ترینیداد و توباگو
17	CBT	Central Bank of Turkmenistan	ترکمنستان
18	TCIFSC	Turks and Caicos Islands Financial Services Commission	جزایر تورکس و کایکوس
19	BCV	Central Bank of Venezuela	ونزوئلا

رگوله و قانون ها در فارکس

قانون های فارکس ، یعنی اینکه هر شرکت فعال باید یک سری شرایط رو رعایت کنه و هر بروکر فارکس باید یک سری قاعده و چهارچوب رو مد نظر قرار بده اما، رگوله فارکس، چیزی فراتر از این موارد است. رگوله بروکر یعنی اینکه باید رگولاتور ( یا قانونگذار یا وضع کننده آیین نامه) نظارت کامل روی کار بروکر ها داشته باشد.

هدف این قانونگذاری ها این هست که سرمایه مشتریان در امان باشد و ریسک کمتری را متحمل شود. بازار فارکس، بزرگترین و پرپول ترین بازار دنیاست . بیشتر از 5 میلیارد دلار معامله در روز توی این بازار اتفاق می افته.

از اونجایی که این بازار غیر متمرکز هست و وجهه جهانی داره، برای کلاهبردار ها و کسایی که میخوان پولشویی کنند هم این بازار جذابه. پس این جذابیت هم برای کسانی هست که به فارکس و بورس علاقه دارن، هم برای کسانی جذاب هست که دنبال تقلب و دزدی اند. فراموش نکنید که همین بازار باعث شد که یک زمانی برخی کشور ها به سمت ورشکستگی بروند. ( بعدا در خصوص این داستان ها صحبت خواهیم کرد)

رگوله fsa چیست؟

Financial Services Authority اداره خدمات مالی است که در سال 2000 در بریتانیا تاسیس شد. در حال حاضر FSA به دو مرجع نظارتی جدا تبدیل شده است:

سازمان رفتار مالی FCA
مرجع مقررات احتیاطی PRA

FCA سازمان رفتار مالی

صنعت خدمات مالی را بریتانیا تنظیم کرده و هدف آن محافظت از حقوق مصرف کننده و ایجاد عدالت و رقابت سالم میان ارائه کنندگان خدمات می باشد.

PRA مرجع مقررات احتیاطی

اداره مقررات احتیاطی بخشی از بانک انگلستان بوده و مسئول نظارت بر بانک ها ، موسسات اعتباری ، بروکر ها ، انجمن های ساختمانی ، شرکت های بیمه و شرکت های سرمایه گذاری بزرگ است.

رگوله ifsc چیست؟

کمیسیون خدمات مالی بین المللی IFSC یک سازمان دولتی از بلیز می باشد. این سازمان مسئول تنظیم مقررات مالی بازار و اجرای این مقررات است. تعدادی از بروکر های فارکس رگولاتور خود را از این سازمان دریافت می کنند. مسئولیت های اصلی رگوله ifsc به شکل زیر می باشد:

ترویج و ارتقای بلیز به عنوان یک مرکز خدمات مالی بین المللی و تنظیم مقررات مالی بین المللی
نظارت و کنترل شرکت های سرمایه گذاری ، طرح های سرمایه گذاری و مدیریت صندوق های سرمایه گذاری
اعطای مجوز به کارگذاری ها و بروکر های فارکس
اعمال مجازات برای کاگزاری های متخلف در صورت رعایت نکردن مقررات

رگوله ها چطور کار میکنند؟

حالا چطور میشه این مارکت به این بزرگی رو تحت قانون و نظارت در آورد؟ یک مارکتی که 5 روز در هفته، به صورت 24 ساعته باز هست در کل دنیا، به این راحتی تحت نظارت در نخواهد آمد.

این شرایط ، وضعیت خاص و چالش های بزرگی برای قانونگذاران ایجاد میکند.

اما ، چطور میتونید ده هزار تا آجر رو روی هم بگذارید؟

پاسخ : یکی یکی !

چطور میشه بازار فارکس رو تحت نظارت کامل درآورد؟

پاسخ : کشور به کشور!

هیچ رگوله بروکر و نهاد یکتایی وجود ندارد که تمام بازار و تمام بروکر ها را به تنهایی تحت نظارت به صورت 24/7 در آورده باشد.

به جاش، گروه ها و نهاد های دولتی و خصوصی زیادی در کشور های مختلف ، بخش های مختلفی از مارکت رو تحت پوشش قرار میدهند.

این نهاد ها، یک سری استاندارد قرار میدهند و اعلام میکنند که همه بروکر هایی که از نهاد ما لایسنس ( رگوله) میگیرند، باید این قوانین رو رعایت کنند. این استاندارد ها شامل چیاست؟ مثلا اینکه همه کاربرهاش مدارک احراز هویت کامل باید ارائه بدن. یا در صورت لزوم، برخی سرویس ها را برای برخی مشتریانش تغییر بدهد و مواردی مثب این.

بروکر هایی که لایسنس ( رگوله ) دریافت میکنند، تحت نظارت اون مرجع هستند . هر چند وقت یک بار به صورت کامل اطلاعات مشتریانشون بررسی میشه. استاندارد هاشون توسط اون ناظر بررسی میشه.

چرا بروکر ها میرن سمت اینکه رگوله داشته باشن؟

پاسخ ساده ست . چون مشتریان ازشون همچین چیزی میخوان. مردم به نهاد های نظارتی اعتماد بیشتری نسبت به بروکر ها دارند.

هر کشور، نهاد نظارتی خودش رو برای بروکر ها دارد که چهارچوب و قانون های مخصوصی برای بروکر ها تعیین میکند. هر رگولاتوری هم در محدوده صلاحیت خودش عمل میکند و مقررات و اجرای آن از کشوری به کشور دیگر به خیلی متفاوت است.

نهاد های نظارتی و رگوله ها برای ایرانیان

طبق معمول میرسیم به شرایط خاصی که عموما برای ایرانی ها اتفاق می افته. تا اینجا صحبت کردیم که هر نهاد نظارتی در هر کشور یک سری قانون داره . مثلا نهاد های نظارتی انگلستان، تحت نظر کشور انگلیس هستند و ملزم به رعایت موارد سازمان مبارزه با پولشویی FATF هستند. این یعنی چی؟

وقتی ایران جزوی از سازمان مبارزه با پولشویی نیست، اونها نمیتونن مارو به عنوان یک مشتری قبول کنند. به همین سادگی.

این مورد برای خیلی رگوله های دیگه هم صدق میکنه. مثلا رگوله بروکر معروف CySEC . این رگوله هم اجازه نمیده کاربر ایرانی در لیست کاربر های یک بروکر قرار داشته باشه.

بروکر ها چیکار میکنن؟ مثلا بروکر ویندزور، میاد برای ایرانی ها ، یک سایت و دامنه جداگانه ایجاد میکنه. اینطوری “خارج از رگوله ی CySEC” میاد و به ایرانی ها خدمات ارائه میکنه. حالا ما ایرانی ها ، چطور میتونیم به سرویس ایرانی این بروکر ها اعتماد کنیم؟

در واقع خیلی وقتا راه خاصی وجود نداره . پشتوانه بروکر و مدت زمان حضور ش در مارکت رو به عنوان مسیر اصلی میتونیم در نظر بگیریم.

در واقع رگولاتور های تاپ، کلا اجازه نمیدن کلاینت ایرانی داشته باشید. بروکر ها میتونن بیان از رگوله های آفشور استفاده کنند.

بیشتر بخوانید : آفشور چیست؟

آفشور به چه معناست و رگوله ی آفشور یعنی چی؟

آفشور یعنی یک بخشی از کشور رو تعیین میکنن، میگن در این شهر، یا این جزیره یا این بخش، شما میتونی وارد بشی و با قوانین کشور های دیگه تجارت کنی. یعنی مثلا توی ترکیه، یه منطقه وجود داشته باشه و یک شرکت ایرانی بره اونجا و با قوانین ایران اونجا شرکت داشته باشه.

رگوله آفشور چیست؟

چرا اصن کشور ها اجازه وجود منطقه آفشور میدهند؟

چون براشون درآمد داره. یک سری موارد دیگه هم دارن. مثلا اینکه، در برخی مناطق آفشور، اگه شما یک شرکت داشته باشید، دولت نمیتونه بیاد و به هر دلیلی اموالت رو توقیف یا مصادره کنه ( در برخی مناطق آفشور. نه همه جا) یعنی یک منطقه آفشور وجود دارد که بدهکاران در اون منطقه در امان هستند. رگوله های آفشور هم شرایطشون همین هست. در یک کشور هستند و تابع قوانین اون کشور نیستند.

ممکنه بعضی از این موارد که در لیست نوشتیم، رگوله به بروکر ها ندن. سعی کردم که لیست مرتب و درست باشه اما ممکنه درش مشکلی وجود داشته باشه که در صورتی که مشکل دیدید بهمون بگید که اصلاحش کنیم.

سوالات متداول

رگوله بروکر چیست؟

یعنی بروکر رگوله معتبر دارد و در یکی از رگولاتور های بیان شده عضو شده و فعالیت های آن توسط آن سازمان نظارت می شود.

آیا بروکرهای رگوله شده به ایرانیان خدمات می دهند؟

اکثر بروکر های رگوله شده که به ایرانیان خدمات می دهند ، کاربران ایرانی را رگوله آف شور می کنند تا برای حساب ها و فعالیتشان مشکلی پیش نیاید.

سعید محمدی – کنزابروکر